NOMAD

PrijzenWat het kost en waarom dat hier niet staat De toolsWaar onze leden mee werken Onze ledenWie hier zit en wat er verandert Over onsHoe het begon en wat we niet doen De maandbriefEens per maand, zonder signalen Hoe wij de markt lezenDe zes instrumenten samen

De zes instrumenten

PositioneringWie staat er aan de andere kant MarktbreedteDoet de hele markt mee? SeizoenspatronenWat een markt dit jaargetijde deed VerhoudingenMarkten ten opzichte van elkaar Macro-economieRente, inflatie en staatsschuld VoorradenDe data over de echte wereld

Artikelen per reeks

Het speelveldWaar je order landt en wie hem aanneemt Hoe prijs ontstaatDe veiling, order flow en de value area De optiemarktCall en put, de chain, en gamma Waarom kapitaal beweegtCentrale bank, rentecurve en de cyclus Hoe wij tradenRisico, swing, daytraden en het journaal Uit onze communityDe vijf meest gestelde vragen, geteld Het hele archiefAlle negenentwintig stukken op één plek
Aanmelden → Inloggen
Desk live Inloggen Aanmelden →

Van kennis naar trade · 14

Eerst het verhaal, dan de markt, dan pas de instap.

Alles op de vorige pagina's is kennis. Dit is de volgorde waarin je hem gebruikt, en die volgorde is het halve werk. Wie bij de grafiek begint, vindt altijd wel iets; wie bij het verhaal begint, vindt zelden iets en dat is precies de bedoeling.

Plan een kennismaking → Of bekijk eerst de zes instrumenten →
1
het scenario
2
wie er zit
3
de uitvoering

Stap één: wat zou er kunnen gebeuren

Je begint niet met een voorspelling maar met een paar mogelijkheden. Neem de macrocijfers erbij, kijk in welke fase je zit, en schrijf op welke kanten het op kan. Meestal zijn dat er vier.

het scenarioschematisch · geen standen, geen voorspelling

En je bereidt je op alle vier voor

+SterkerHet huidige verhaal gaat door en wordt duidelijker.
+/−HetzelfdeEr verandert weinig. De markt blijft waar hij is.
−/+Iets zwakkerDe eerste barsten, maar het verhaal staat nog.
−Het draait omHet verhaal klopt niet meer. Dit is het scenario waar je op voorbereid moet zijn.
Het punt van vier scenario's is niet dat je de juiste raadt. Het punt is dat je van tevoren opschrijft wat je zou zien als elk ervan uitkomt, zodat je het herkent als het gebeurt in plaats van er achteraf een verklaring bij te zoeken. Het laatste scenario is het belangrijkste: dat is waar je verlies vandaan komt.

De cijfers waar je dit op baseert zijn allemaal openbaar: inflatie, werkgelegenheid, de groei, en de stemming bij inkopers en consumenten. Je hoeft er niets bij te verzinnen en je hoeft er ook geen model voor te bouwen.

Stap twee: wie zit er aan welke kant

Een verhaal is nog geen positie. De tweede vraag is of het grote geld hetzelfde denkt, en dat is te controleren, want in de futuresmarkt is melden verplicht.

De COT-dataWekelijks wie er long en short staat, uitgesplitst naar partijen die zich indekken, grote speculanten en de rest. Dit is geen inschatting maar een lijst, en dat maakt het zo bruikbaar.
Volume en de veilingWaar het geld daadwerkelijk van hand wisselde. Als het verhaal klopt, zie je het hier terug in waar de zwaarte ligt.
De verhoudingen tussen marktenBeweegt het hele blok dezelfde kant op, of gaat er maar één markt mee? Dat is het verschil tussen een stroom en een uitschieter.

Komt stap twee niet overeen met stap één, dan doe je niets. Dat is geen aarzeling maar de hele functie van deze stap. Een goed verhaal waar niemand op inzet, is een goed verhaal en geen trade.

Stap drie: pas nu de grafiek

En dan, en niet eerder, kijk je waar je instapt. De zone met een cijfer, de instap, de stop op maat en het doel. Alles wat op de pagina's over supply & demand en over risico staat, hoort hier.

Het aardige is dat er in deze stap weinig te beslissen valt. Als de eerste twee stappen goed zijn gedaan, is er maar een handvol plekken waar het samenkomt, en de regels bepalen de rest. Dat is het verschil tussen een systeem en een dag vol keuzes.

Waarom de volgorde niet mag draaien

twee manieren om aan een trade te komenen ze voelen allebei goed
Van boven naar beneden
  • Je begint met wat er in de wereld gebeurt
  • Je zoekt markten waar dat zichtbaar is
  • Je vindt meestal niets, en dat is een uitkomst
  • De trades die je wél vindt hebben drie redenen
  • Je weet van tevoren wanneer je verhaal stuk is
Van beneden naar boven
  • Je begint met een grafiek die er goed uitziet
  • Je zoekt er een verhaal bij
  • Je vindt altijd iets, en dat is het probleem
  • De trade heeft één reden en die bedacht je zelf
  • Je weet niet wanneer je ongelijk hebt
De tweede volgorde is niet dom, hij is menselijk. Je oog valt op een mooie vorm en je brein levert de onderbouwing na. Daar helpt geen discipline tegen; daar helpt alleen een vaste volgorde tegen die je op maandag doorloopt en de rest van de week niet meer.

Waar het misgaat

Lees dit voordat je ermee aan de slag gaat

De meeste mensen doen stap één een keer en daarna nooit meer. Je schrijft je scenario op, en drie weken later handel je nog op hetzelfde verhaal terwijl de cijfers ondertussen iets anders zeggen. Een scenario heeft een houdbaarheidsdatum, en die is korter dan je denkt.

En let op het scenario dat je niet leuk vindt. Het verhaal dat je hoopt, krijgt in je hoofd vanzelf meer gewicht dan het verdient. Daarom schrijf je alle vier op, en daarom schrijf je er bij elk bij wat je zou moeten zien.

Veelgestelde vragen

Hoe lang duurt dit per week?

Anderhalf uur voor de eerste twee stappen, en dat is de zitting op maandag. De derde stap kost per markt een paar minuten, want dan is er weinig meer te kiezen.

Wat als de drie stappen elkaar tegenspreken?

Dan doe je niets, of je doet het kleiner. Dat is geen ontwijkend antwoord maar het hele idee: de kracht zit in het filter, niet in het vinden.

Kan ik bij stap drie beginnen als ik weinig tijd heb?

Dan handel je elke grafiek die er goed uitziet, en dat is precies waar mensen op stuklopen. Heb je weinig tijd, doe dan minder markten in plaats van minder stappen.

Moet ik alle macrocijfers volgen?

Nee. Inflatie, werkgelegenheid en de stemmingsindexen zijn genoeg, plus de agenda van de centrale bank. Dat is een handvol momenten per maand.

Werkt dit ook binnen de dag?

Ja, alleen wordt stap één dan een wekelijkse voorbereiding in plaats van een dagelijkse. De richting komt van boven, de uitvoering van de dag zelf.

Lees hierna

Van kennis naar trade · deel 2 van 2Een strategie toetsenEen opzet die je niet hebt nagerekend, is een mening. Met de kosten erin, of het telt niet.Verder lezen →

Hangt hiermee samen

Swing tradingHoe wij traden Supply & demandDe strategie
Alle stukken in van kennis naar trade →

Wil je dit een keer samen doorlopen?

Elke maandag doen we precies deze drie stappen op de markten die er die week toe doen. In een kennismaking loop je mee.

Plan een kennismaking → Of eerst weten wat het kost →

Of vul de zes vragen in. Dan krijg je binnen een paar minuten een stuk over jouw situatie in je mail, ook als je daarna niet belt.